Кәсіпорынның қаржылық жағдайын талдау бойынша жалпы қорытындылар. Кәсіпорын қызметін қаржылық талдау нәтижелері бойынша қорытындылар Талдау нәтижелері бойынша қорытындылар

«ИНЕК» компаниясының материалдары бойынша

Қаржылық талдау кәсіпорынның әр түрлі аспектілерін және оның қаржылық жағдайын сипаттайтын салыстырмалы көрсеткіштерді есептеуге негізделген. Алайда қаржылық талдауды жүргізу кезінде ең бастысы көрсеткіштерді есептеу емес, нәтижелерді түсіндіре білу.

Қаржылық талдау үшін келесі көрсеткіштер топтарын пайдалануға болады:

q Пайда мен шығынның көлемдік көрсеткіштері (қаржылық нәтижелер).

q Активтер мен пассивтердің көлемдік көрсеткіштері.

q Салыстырмалы көрсеткіштеркәсіпорын қызметінің тиімділігі, оның қызметінің рентабельділігін және инвестицияның қайтарымдылығын сипаттайтын.

q Салыстырмалы көрсеткіштер қаржылық тұрақтылықкәсіпорынның тәуелсіздік дәрежесін сипаттайтын сыртқы көздерқаржыландыру, пайыздық мөлшерлемелердің өзгеруі.

q Кәсіпорын ағымдағы қарыздарын өтей ала ма, жақын арада банкротқа ұшырай ма деген сұрақтарға жауап беретін салыстырмалы төлем қабілеттілік көрсеткіштері.

Егжей-тегжейлі қаржылық талдаукәсіпорындар бірқатар тоқсандар үшін динамикалық түрде жүргізілуі керек, экспресс-талдау үшін талдау кезеңінің басындағы және соңындағы деректерді салыстыру жеткілікті. Талдаудың бір және басқа әдісімен қаржылық талдау (бухгалтерлік балансты және кірістер мен шығыстар туралы есепті талдау негізінде) кәсіпорынның қызметіндегі «тарқаттарға» назар аударуға және тізімді қалыптастыруға мүмкіндік беретінін есте ұстаған жөн. кәсіпорын қызметімен толығырақ танысқанда ғана жауап беруге болатын сұрақтардың.

Қаржылық нәтижелер

Кәсіпорынның қаржылық қызметін талдау кезінде кәсіпорынның талданатын кезеңде алған таза түсімдері, пайдасы немесе шығыны бағалануы керек.

туралы талдаулар мен қорытындылар қаржылық нәтижелеркәсіпорынның қызметі келесі сұрақтарға толық жауаптарды қамтуы керек:

ü Талданатын кезеңде Кәсіпорынның таза кірісі қалай өзгерді? Көбейді, кеміді, өзгермеді?

ü Кәсіпорын жүзеге асыру үшін құрылған негізгі қызмет түрі талданған кезеңде пайдалы, шығынды немесе залалсыз болды ма?

ü Кәсіпорын талданатын кезеңдегі негізгі кірісті қандай қызмет түрінен алды? Негізгі немесе инвестициялық және басқа қызмет түрлерінен?

ü Талданатын кезеңнің соңында Компания барлық қызмет түрлерінің нәтижесінде салық төлегенге дейінгі қандай пайда (зиян) алды?

ü Компанияның бөлінбеген кірісінің болмауы нені көрсетеді? Мысалы, толықтыру мүмкін еместігі туралы айналым капиталыкәдімгі кәсіпкерлік қызметті жүргізу.

ü Кәсіпорын тиімді немесе тиімсіз жұмыс істеді – кіріс пен өзіндік құнның өсу қарқынын салыстыру қажет.

Баланс активтерінің құрылымы

Кәсіпорынның мүлкін талдау кезінде кәсіпорын мүлкіндегі абсолютті өзгерістерді көрсету, активтер құрылымының жақсаруы немесе нашарлауы туралы қорытынды жасау қажет. Келесі сұрақтарға жауап беру қажет:

Қандай құрамдас бөліктер ең көп болды үлес салмағықұрылымында жалпы активтер?

Егер айналым активтері бойынша болса, онда бұл кәсіпорын қаражатының айналымын жеделдетуге ықпал ететін активтердің жеткілікті мобильді құрылымының қалыптасуын көрсетеді.

ü Жалпы, Кәсіпорынның мүлкі (айналымнан тыс және айналым қаражаттарының сомасы) қалай өзгерді?

Мүліктің азаюы Қоғамның экономикалық айналымының қысқаруын көрсетеді, бұл оның төлем қабілетсіздігіне әкелуі мүмкін және керісінше.

Қоғам мүлкінің өсуі баланстағы оң өзгерістерді көрсетуі мүмкін.

ü Айналымнан тыс активтердің құрамдас бөліктеріне не болды?

Аяқталмаған құрылыстың ұлғаюы кәсіпорынның қаржы-шаруашылық қызметінің нәтижелеріне кері әсер етуі мүмкін (инвестициялардың орындылығы мен тиімділігін қосымша талдау қажет).

Ұзақ мерзімді қаржылық инвестициялардың ұлғаюы қаражаттың негізгіден бұрылуын көрсетеді өндірістік қызмет, ал азаюы кәсіпорынның негізгі қызметіне қаржылық ресурстарды тартуға және оның қаржылық жағдайын жақсартуға ықпал етеді.

ü Айналымнан тыс активтердің құрылымы қалай өзгерді?

ü Талданатын кезеңнің соңындағы негізгі құралдардың жалпы активтердегі үлесі қандай?

ü Компанияның «ауыр» немесе «жеңіл» активтер құрылымы бар ма?

Егер ол 40%-дан аз болса, кәсіпорынның активінің «жеңіл» құрылымы бар, бұл кәсіпорын мүлкінің қозғалғыштығын көрсетеді.

Егер ол 40%-дан астам болса, компанияда «ауыр» активтер құрылымы бар, бұл айтарлықтай үстеме шығындарды және кірістердің өзгеруіне жоғары сезімталдықты көрсетеді.

ü Талданатын кезеңде кәсіпорынның айналым құралдарының құны қалай өзгерді?

ü Айналым активтерінің қалыптасуына қандай баптар негізгі үлес қосты?

1) акциялар;

2) дебиторлық берешек;

3) қысқа мерзімді қаржылық инвестициялар;

4) қолма-қол ақша.

ü Айналым құралдарының мұндай құрылымы қандай проблемаларды көрсете алады?

Төмен қарызы жоғары құрылым Ақшакәсіпорынның қызметтеріне ақы төлеуге байланысты проблемаларды, сондай-ақ есеп айырысудың ақшалай емес сипатын көрсетуі мүмкін.

Қарыз үлесі төмен және қолма-қол ақшаның жоғары деңгейі бар құрылым кәсіпорын мен тұтынушылар арасындағы есеп айырысудың қолайлы жағдайын көрсетуі мүмкін.

ü Талданатын кезеңде қорлардың құны қалай өзгерді, бұл өзгеріс оң болды ма және ол нені көрсетеді?

Егер тауарлы-материалдық қорлардың құны өссе, ал тауарлық-материалдық қорлардың айналым ұзақтығы қысқарса, бұл жағымсыз фактор болып табылады.

ü Талданатын кезеңде дебиторлық берешек көлемі қалай өзгерді?

1) өсті, бұл теріс өзгеріс болып табылады және кәсіпорынның өніміне (жұмыстарына, қызметтеріне) ақы төлеуге немесе сатып алушыларға тұтынушылық несиені белсенді түрде ұсынуға байланысты проблемалардан туындауы мүмкін, яғни. айналым құралдарының бір бөлігін бұру және айналым қаражатының бір бөлігін өндіріс процесінен қозғалыссыздандыру.

2) төмендеді, бұл оң өзгеріс болып табылады және Қоғамның өніміне ақы төлеу және қолайлы өткізу саясатын таңдау жағдайының жақсарғанын көрсетуі мүмкін.

ü Қарыздың жалпы көлемінде ең көп үлесті борышкерлердің қандай түрі құрады? Ұзақ мерзімді (өтеу мерзімі 12 айдан астам) борышкерлер бойынша, бұл ақша қаражатының ұзақ мерзімді айналымнан алынуын көрсетеді ме, әлде қысқа мерзімді борышкерлер бойынша ма?

ü Талданатын кезеңде кәсіпорынның активті немесе пассивті қарыз қалдығы болды ма?

Дебиторлық және коммерциялық кредиторлық берешек сомаларын салыстыру компанияның талданатын кезеңде:

1) белсенді сальдо (дебиторлық берешек кредиторлық берешектен асып түседі);

2) пассивті қалдық (кредиторлық берешек дебиторлық берешектен асып түседі).

Егер кәсіпорында оң сальдо болса, онда ол өз клиенттеріне коммерциялық кредиторларға төлемдерді кейінге қалдыру түрінде алынған қаражаттан асатын сомада тегін коммерциялық несие берді, ал пассивті болса, ол өзінің резервтерін және төлемдерді кейінге қалдыруды қаржыландырды. оның дебиторларына коммерциялық кредиторларға төлем жасамау (яғни бюджет, бюджеттен тыс қорларжәне т.б.)

ü Талданатын кезеңде Кәсіпорынның айналым активтерінің құрылымындағы ақша қаражатының үлесі қалай өзгерді?

Қаржының жетіспеушілігі ағымдағы активтересеп айырысулардың бартерлік сипатының салдары болуы мүмкін.

Баланс пассивтерінің құрылымы

Кәсіпорын мүлкінің қалыптасу көздерін талдау кезінде кәсіпорынның меншікті және тартылған қаражаттарының абсолютті және салыстырмалы өзгерістерін ескеру қажет. Анықтау қажет:

ü Қандай қаражаттар (меншікті немесе қарыздық) Қоғамның жалпы активтерін қалыптастырудың негізгі көзі болып табылады?

ü Талданатын кезеңдегі баланстағы үлесте меншікті капитал (нақты, шегерілген залалдар мен құрылтайшылардың қарыздары) қалай өзгереді?

1) Өсу Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығының өсуіне ықпал етеді

2) Төмендеу Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығының төмендеуіне ықпал етеді

ü Активтерді қалыптастырудың жалпы көздеріндегі қарыз қаражатының үлесі қалай өзгерді, мұның дәлелі?

Кәсіпорынның қаржылық тұрақсыздығы мен оның қаржылық тәуекел дәрежесінің жоғарылауын көрсетуі мүмкін өсті.

Төмендеді, бұл өсуді көрсетуі мүмкін қаржылық тәуелсіздіккәсіпорындар.

Өзгерген жоқ.

ü Кәсіпорынның резервтерінің, қорларының және пайдасының құнының төмендеуі (өсуі) нені көрсетуі мүмкін?

Жалпы алғанда, резервтердің, қорлардың және бөлінбеген пайданың ұлғаюы нәтижесінде болуы мүмкін тиімді жұмыскәсіпорындар.

Жалпы алғанда, резервтердің, қорлардың және бөлінбеген пайданың азаюы Қоғамның іскерлік белсенділігінің төмендеуін көрсетуі мүмкін.

Талданатын кезеңде құрылым қалай өзгерді? меншікті капитал(жарияланды), қай құрамдас бөліктер ең көп үлесті құрады?

ü Қарыз капиталының құрылымында қандай пассивтер басым болады?

ü Талданатын кезеңде ұзақ мерзімді міндеттемелер қалай өзгерді?

ü Қаржылық міндеттемелердің құрылымын талдау кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын жоғалту тәуекелі өсті немесе төмендеді ме деген сұраққа жауап береді.

Қарыз қаражаттарының құрылымында қысқа мерзімді көздердің басым болуы баланс құрылымының нашарлауын және қаржылық тұрақтылықты жоғалту тәуекелінің жоғарылауын сипаттайтын жағымсыз факт болып табылады.

Қарыз қаражаттарының құрылымында ұзақ мерзімді көздердің басым болуы баланс құрылымының жақсаруын және қаржылық тұрақтылықты жоғалту тәуекелінің төмендеуін сипаттайтын оң факт болып табылады.

ü Талданатын кезеңнің басында және соңында коммерциялық кредиторлық берешек құрылымында қандай пассивтер басым болады?

жеткізушілер мен мердігерлерге;

төленетін вексельдер бойынша;

жалақы бойынша;

қосулы әлеуметтік сақтандыружәне қамтамасыз ету;

балалардың алдында және тәуелді компаниялар;

бюджет алдында

алынған аванстар үшін;

басқа кредиторларға.

ü Талданатын кезеңде бюджетке, жабдықтаушылар мен мердігерлерге, еңбекақыға, әлеуметтік сақтандыру мен қамсыздандыруға, кредиторлық берешекке, еншілес және тәуелді ұйымдарға, алынған аванстарға қатысты қысқа мерзімді міндеттемелер қалай өзгерді?

Алынған аванстар көлемінің ұлғаюы оң нәтиже болуы мүмкін.

Алынған аванстар сомасын азайту теріс нүкте болуы мүмкін.

ü Талданатын кезеңдегі қысқа мерзімді қарыздың қандай түрлері ең жоғары өсу қарқынымен сипатталады?

Теріс жағдай бюджетке берешек үлесінің жоғары болуы (60%-дан астамы) болып табылады, өйткені тиісті төлемдердің кешіктірілуі өсімпұлдардың есептелуіне әкеп соғады, олар бойынша пайыздық мөлшерлемелер айтарлықтай жоғары. Сонымен қатар, кәсіпорынның Банкроттық туралы заңның 3-бабына сәйкес келу ықтималдығы артады. Бухгалтерлік есеп мәліметтерін қосымша талдау қажеттілігі туындайды.

Теріс жағы – бюджеттен тыс қорлар алдындағы қарыздың жоғары үлесі (60%-дан астам).

Операциялық тиімділік

Кәсіпорын қызметінің тиімділігін бағалау кезінде рентабельділік пен айналым көрсеткіштерін бағалау, кәсіпорынның негізгі және басқа қызметінің пайдалылығы туралы негізделген қорытындылар жасау керек.

ü Кәсіпорын активтерге салынған әрбір рубльден пайда немесе шығын жасады ма?

ü Меншікке салынған инвестицияның рентабельділік дәрежесі және кәсіпорын активтерін пайдалану тиімділігі қандай?

ü Салық төлегенге дейінгі пайда бойынша активтер қайтарымы қалай өзгерді?

жалпы меншік тиімділігі жоғары болды (> 0,3)

тұтастай алғанда мүлікті пайдалану тиімділігі орташа болды (0,1-ден 0,3-ке дейін)

жалпы меншік тиімділігі төмен болды (0,1-ден аз)

ü Кәсіпорын активтерінің айналымдылығының қай деңгейінен және барлық операциялардың табыстылық дәрежесінен активтер қайтарымдылығының деңгейі қалыптасады?

ü Компанияның проблемалары өнімді өткізудегі қиындықтармен, өндіріс шығындарының жоғарылығымен немесе айналым қаражатын тиімсіз басқарумен байланысты ма?

Рентабельділік пен активтер айналымының бір мезгілде төмендеуі, мысалы, өнімді өткізумен және маркетинг бөлімінің жұмысымен байланысты проблемалардың болуының «диагностикасы» болып табылады (түсім өсімі баяулайды).

Тартудың тиімділігі қандай инвестициялық инвестицияларкәсіпорынға?

ü Кәсіпорынның меншікті капиталының табыстылығы (нақты).

өсті, бұл кәсіпорынға инвестиция тартудың мүмкіндігі мен жеткілікті тиімділігін көрсетеді;

төмендеді, бұл кәсіпорынға инвестиция тартудың төмен тиімділігін көрсетеді;

талданған кезең бойы теріс болды, бұл кәсіпорынға салынған инвестициялардың абсолютті рентабельсіздігін көрсетеді

ü Таза өндірістік айналым қаражатының айналым ұзақтығы бойынша айналым қаражатының құрылымының өзгеру тенденциясы оң немесе теріс?

Көрсеткіштің мәні 0-ден төмен, бір жағынан, айналым қаражатының құрылымындағы оң үрдісті көрсетеді, өйткені. кәсіпорын өз клиенттеріне коммерциялық несиені, сондай-ақ несие берушілерге төлемдерді кейінге қалдыру арқылы оның тауарлық-материалдық қорын қаржыландырады.

Екінші жағынан, бұл факт қаржылық тұрақтылық пен төлем қабілеттілігін жоғалту қаупімен байланысты.

Көрсеткіштің мәні 0-ден жоғары болса, бір жағынан айналым қаражаты құрылымындағы теріс тенденцияны көрсетеді, өйткені кәсіпорын тауарлық-материалдық қор немесе коммерциялық несие түріндегі қаражатты «қатырып тастайды», ол өз қаражаты есебінен немесе төленген банктік несиені тарту есебінен қаржыландырылады. Екінші жағынан, бұл жағдай оң, өйткені қаржылық тұрақтылық пен төлем қабілеттілігін жоғалту тәуекелі осылайша төмендейді.

Қаржылық тұрақтылық

Қаржылық тұрақтылықты талдау кәсіпорынның қосымша қарыз қаражаттарын тарту мүмкіндігінің бар немесе жоқтығын, өтімділіктің әртүрлі дәрежедегі активтер есебінен ағымдағы міндеттемелерді өтеу мүмкіндігін көрсетуі керек.

ü Кәсіпорынның меншікті капиталының деңгейі қандай қауіпсіздік шегін көрсетеді? Компания сипатталады

маңызды қауіпсіздік маржасы (> 0,5);

қауіпсіздіктің шамалы маржасы (0< - <= 0,5);

қауіпсіздіктің өте төмен маржасы (<= 0).

ü Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын жоғалту қаупінсіз қосымша қарыз қаражатын тарту мүмкіндігі болды ма? Талданатын кезеңнің соңында жағдай қалай өзгерді?

ü Кезең басындағы меншікті капитал деңгейін талдау мыналарды анықтауға мүмкіндік береді:

қаржылық тұрақтылықты жоғалту қаупінсіз қосымша қарыз қаражатын тартудың кең мүмкіндіктері (> 0,5);

қаржылық тұрақтылықты жоғалту қаупінсіз қосымша қарыз қаражаттарын тарту мүмкіндіктерінің шектеулі болуы (0<--<= 0,5);

қаржылық тұрақтылықты жоғалту қаупінсіз қосымша қарыз қаражатын тарту мүмкіндігінің болмауы (<= 0).

ü Айналымнан тыс активтерді меншікті капиталмен (нақты) қамту қандай? Кәсіпорынның ұзақ мерзімді активтері қандай көздер есебінен қаржыландырылады?

ü Бивер критерийі бойынша кәсіпорынның төлем қабілеттілігінің деңгейі қандай?

Көрсеткіш мәні<= 0,17 позволяет отнести предприятие к высокой группе “риска потери платежеспособности”, т.е. уровень его платежеспособности низкий.

Көрсеткіштің мәні 0,17< 2п <= 0,4 позволяет отнести предприятие к средней группе “риска потери платежеспособности”, т.е. уровень его платежеспособности оценивается как средний.

Көрсеткіштің мәні > 0,4 кәсіпорынды «төлем қабілеттілігін жоғалту тәуекелінің» төмен тобына жатқызуға мүмкіндік береді, яғни. оның төлем қабілеттілік деңгейі айтарлықтай жоғары.

ü Кәсіпорынның өзін-өзі қаржыландыру интервалы неше күн?

ü Кәсіпорынның шығындарын және басқа да шығындарын қаржыландыру резервтерінің деңгейі қандай?

ü Кәсіпорынның өзін-өзі қаржыландыру (немесе төлем қабілеттілігі) аралығы көрсетуі мүмкін

қорлардың жоғары деңгейі туралы (> = 90);

Кәсіпорынның өзіндік құнының бөлігі ретінде оның шығындарын қаржыландыру резервтерінің төмен деңгейі туралы (< 90).

Халықаралық тәжірибеде бұл көрсеткіш 90 күннен асқан жағдайда қалыпты болып саналады.

Есептелген мәліметтерге сүйене отырып, қорытынды жасауға болады күрделі көрсеткішкәсіпорынның инвестициялық тартымдылығы және кәсіпорындарды төрт топтың біріне жіктеу:

Бірінші топ – Талданатын кезеңнің соңында кәсіпорынның табыстылығы жоғары және ол қаржылық тұрақты. Кәсіпорынның төлем қабілеттілігі күмән тудырмайды. Қаржылық және өндірістік басқарудың сапасы жоғары. Компанияның одан әрі дамуы үшін тамаша мүмкіндіктері бар.

Екінші топ – Талданатын кезеңнің соңында кәсіпорынның табыстылық деңгейі қанағаттанарлық. Кейбір көрсеткіштер ұсынылған мәндерден төмен болса да, оның төлем қабілеттілігі мен қаржылық тұрақтылығы, жалпы алғанда, қолайлы деңгейде. Алайда, бұл кәсіпорын нарықтағы өнімге сұраныстың ауытқуына және қаржылық-шаруашылық қызметтің басқа факторларына жеткілікті төзімді емес. Кәсіпорынмен жұмыс істеу теңгерімді көзқарасты талап етеді.

Үшінші топ – Талданатын кезеңнің соңында кәсіпорын қаржылық тұрақты емес, төлем қабілеттілігін қолайлы деңгейде ұстап тұру үшін рентабельділігі төмен. Әдетте, мұндай компанияның мерзімі өткен қарыздары болады. Ол қаржылық тұрақтылықты жоғалту алдында тұр. Кәсіпорынды дағдарыстан шығару үшін оның қаржылық-шаруашылық қызметіне елеулі өзгерістер енгізу қажет. Бизнеске инвестициялау тәуекелдің жоғарылауымен байланысты.

Төртінші топ – Талданатын кезеңнің соңында кәсіпорын терең қаржылық дағдарысқа ұшырайды. Кредиторлық қарыз сомасы үлкен, ол өз міндеттемелерін өтей алмайды. Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығы толығымен дерлік жоғалды. Меншікті капиталдың кірістілігі көрсеткішінің мәні жақсартуға үміттенуге мүмкіндік бермейді. Кәсіпорынның дағдарыс дәрежесінің тереңдігі сонша, қаржы-шаруашылық қызметінде түбегейлі өзгерістер болған жағдайда да жақсарту ықтималдығы төмен.

Ұқсас ақпарат.

Жүргізілген есептеулер негізінде РОМАШКА ОАО қаржы-шаруашылық қызметіне жалпы баға беруге болады.

Активтердегі резервтердің үлесі зерттеу кезеңінің басында шамамен 45% құрайды. Зерттеу кезеңінің соңына қарай қорлар аздап (39 487 мың рубльге) азайғанына қарамастан, олардың ағымдағы активтердегі үлесі 39,69% жеткілікті жоғары деңгейде қалуда. Сондай-ақ, баланстың теріс өзгертілген баптарының арасында активтегі «қаржылық инвестицияларды» бөліп көрсетуге болады - 38 374 мың рубль.

Сонымен бірге дебиторлық берешектің өсуі байқалады (119 776 мың рубльге немесе 37,36%). Оқу кезеңінде кредиторлық қарыздың өсуі 131 979 мың рубльді құрады. немесе 33,75%.

Шығынның кіріске қатысты үлесі есепті кезеңнің басынан аяғына дейін 84,68%-дан 85,03%-ға дейін өсті.

«РОМАШКА» ОАО қаржылық құрылымына жағымсыз әсерлердің массасына қарамастан, есепті кезеңде баланстың жалпы сомасы 91 250 мың рубльге өсті. және таза пайда 30 045 мың рубльге жетті, бұл өндірістік мүмкіндіктердің артқанын көрсетеді және оң бағаға лайық.

Ұйымның меншікті капиталы талданатын кезеңнің соңғы күнінде 694 326,0 мың рубльді құрады, бірақ 2012 жылғы 30 маусымдағы жағдай бойынша ұйымның меншікті капиталы аз болды - 653 994,0 мың рубль, өсім 40 332,0 мың рубльді құрады.

Активтер мен пассивтердегі өзгерістердің құрылымын салыстыра отырып, жаңа қаражаттың келуі кредиторлық берешектің ұлғаюы есебінен орын алды, ол қысқа мерзімді несиелер мен қарыздарды өтеуге, сондай-ақ негізгі қорларды құруға жұмсалды.

Ұйым меншігінің қалыптасу көздерінің динамикасы мен құрылымын талдау кәсіпорынның өз міндеттемелерін өтеу үшін қаражаты жеткіліксіз екенін көрсетті, өйткені қысқа мерзімді несиелерді өтеу кезінде ұйым жеткізушілермен есеп айырысуларын тоқтатуға мәжбүр болады. және мердігерлер. Бұл жағдай борышкерлердің өз міндеттемелері бойынша уақытында жауап бермеуінен де болуы мүмкін. Осыған қарамастан, компанияның есепті кезеңдегі жағдайы айтарлықтай тұрақты және ұйымда әлі де міндеттемелерді өтеуге резервтер бар. Алайда дебиторлық берешектің одан әрі өсуі кәсіпорында қаржылық дағдарысты тудыруы мүмкін.

Бухгалтерлік баланстың өтімділігін талдау кезінде өтімділік бойынша активтердің және өтеу мерзімі бойынша пассивтердің арақатынасын сипаттайтын төрт коэффициенттің біреуінен басқасы орындалатыны анықталды. «РОМАШКА» АҚ ең шұғыл міндеттемелерді өтеу үшін қолма-қол ақша және қысқа мерзімді қаржылық инвестициялар (өтімділігі жоғары активтер) жеткіліксіз (айырмашылық 441 412 мың рубль).

Қаржылық жағдайдың түрін анықтау талданған кезеңде резервтерді қалыптастырудың меншікті және ұзақ мерзімді қарыз көздерінің өскенін көрсетті, бірақ жыл соңында кәсіпорынның жағдайы нашарлады, оларды қалыптастыру көздерімен қорлардың жетіспеуі өсті. Үш компонентті көрсеткіш қаржылық жағдайды дағдарыс ретінде сипаттайды.

Демек, кәсіпорын қор қалыптастыру көздерінің ешқайсысымен қамтамасыз етілмейді және кредиторлық қарыз басқа мақсаттарға – қор қалыптастыру көзі ретінде пайдаланылады.

«РОМАШКА» АҚ қаржылық тұрақтылық түрі бойынша төртінші типке жатады (дағдарыс қаржылық жағдайы).

Қаржылық тұрақтылық коэффициенттерін есептеу жоғарыда келтірілген деректерді растайды: меншікті айналым қаражаты бар қорлардың арақатынасы нормадан төмен және кезеңнің басында 0,44%, ал соңында 0,53% құрайды. Бұл кәсіпорынға өндірістік қорларды қамтамасыз ету үшін қосымша қаржыландыру көздерін тарту қажет дегенді білдіреді; меншікті капиталдың маневрлік коэффициенті де нормадан төмен және есепті кезеңнің басы мен аяғында тиісінше 0,43% және 0,46% құрайды.

Дегенмен, мүліктің нақты құны нормадан жоғары (кезең басында 0,65% және соңында 0,59%), бұл ұйымның жақсы өндірістік әлеуетін көрсетеді.

Меншікті капиталдың шоғырлану коэффициенті компанияның қарыз қаражатына тәуелді екенін көрсетеді. Кезең басынан бері қаржыландыру коэффициенті 0,7%-ға ұлғайып, кезең соңында 2,49%-ды құрады, бұл жақсы белгі және жақын арада кәсіпорындағы жағдай тұрақтанып, қалыпты тұрақтылыққа жетеді деген болжам жасайды. , бұл төлем қабілеттілігіне кепілдік береді.

Қаржылық нәтижелерді талдау келесі нәтижелерді анықтады:

1. Есепті кезеңде өндіріс шығындарының өсу қарқыны кірістің өсу қарқынынан асып түсті;

2. Кәсіпорынның коммерциялық шығындарының өсуі, кәсіпорынның әкімшілік шығындарының азаюы және басқа кірістердің өсуі байқалды, бұл таза пайданың өсуіне оң әсер етті.

Талданып отырған кезеңде рентабельділік коэффициенттерінің өсуі анықталғанын атап өтуге болады: ресурстар өнімділігі (0,15%-ға), айналым қаражатының айналымы (0,21%-ға), материалдық емес активтердің табыстылығы (594%-ға), капитал өнімділігі (б. 0,71%-ға , меншікті капитал айналымы (0,34%-ға), материалдық құндылықтар айналымы (0,36%-ға), дебиторлық берешек айналымы (0,6%-ға), кредиторлық берешек айналымы (0,5%-ға). Оң факт - операциялық циклдің қысқаруы (15,71 күнге). Дебиторлық берешек айналымының жеделдетілуіне, сондай-ақ өндірістік циклдің қысқаруына байланысты қаржылық циклдің ұзақтығы қысқарды (8,55 күнге).

Айналым активтерін айналымнан шығарудың әсері 241 480,52 мың рубльді құрады. оларды пайдалану қарқындылығының жоғарылауы нәтижесінде.

Талданып отырған кезеңде сатылған өнім бірлігіне шаққандағы кіріс үлесі шамалы өсті (0,01%-ға), жалпы рентабельділік, сондай-ақ экономикалық кірістілік 0,02%-ға өсті. Бұл көрсеткіштер кәсіпорынның өндірістік қызмет барысында мүлікті пайдаланудың тиімдірек болғанын көрсетеді. Айналымнан тыс активтерге салынған әрбір рубльден кәсіпорын 12 тиынға көп түсе бастады, ал әрбір рубльден қосымша 4 тиын ұйымның қызметіне ұзақ уақыт бойы салынған капиталды тартады.

Меншікті капиталдың өтелу мерзімінің қысқаруы да оң даму болып табылады. Талданып отырған кезең басынан бері ол 5,87 жылға азайды.

Осылайша, активтерді одан әрі тиімді пайдалану және меншікті қаражатты ұлғайту, заманауи технологияларды енгізу арқылы кәсіпорын жеткізушілерге уақытылы төлемге кепілдік бере отырып, бәсекелестер арасында өзін сенімдірек сезіне алады, ал сатып алушылар - жоғары сапалы және арзан өнімдерді қанағаттандыратын болады. тұтынушылық сұраныс.

«ДС Капитал» жауапкершілігі шектеулі серіктестігінің қаржылық жағдайын талдау негізінде мынадай қорытынды жасауға болады.

Есепті кезеңде DC Capital мүлкі 436 400 рубльге өсіп, 2008 жылдың соңында 2 589 600 рубльді құрады.

Баланс активінің құрылымын талдай отырып, кәсіпорынның шаруашылық активтеріндегі ең көп үлесті айналым активтері (2007 ж. – 84,3%; 2008 ж. – 83,72%), негізінен, дайын өнім мен тауарлардың қорлары есебінен алатыны атап өтілді. қайта сату , оның өсуі 161 400 рубльді құрады, сондай-ақ кәсіпорынның есеп айырысу шотында орналасқан қаражат есебінен, өсімі 135 500 рубльді құрады. Айналымнан тыс активтердің өсуі негізінен негізгі құралдар мен материалдық емес активтер есебінен болды.

Баланс міндеттемелерінің құрылымын талдай отырып, меншікті капиталдың және резервтердің өзгеруі туралы қорытынды жасауға болады, сонымен қатар қысқа мерзімді міндеттемелердің көрсеткіштеріне негізделген кәсіпорынның қаржылық қызметі туралы кейбір қорытындылар жасауға болады, яғни. несиелер мен несиелер, қарыздар. Кәсіпорынның қаражат көздерінің ұлғаюы кредиторлық қарыздың 173 740 рубльге өсуіне байланысты болды. Міндеттемелердегі ең үлкен үлесті «капитал және резервтер» алады – 61,06%, бірақ олар 1,84%-ға төмендеді. Бірақ бұл бап кезең соңындағы міндеттемелердің 50%-дан астамын құрайтындықтан, егер барлық кредиторлар кәсіпорынға талаптарын білдірсе, ол оларды қанағаттандыра алады.

2008 жылдың аяғында компанияның өнімдерін сатудан түскен түсім 4 814 400 рубльді құрады. Кірістегі пайданың үлесі 3,1% құрайды, бұл 149 400 рубльді құрайды. Таза пайданың мөлшері 73 750 рубльді құрайды, бұл кәсіпорын мүлкінің 2,85% құрайды.

Осындай жұмыстардың нәтижесінде «Ди Си Капитал» жауапкершілігі шектеулі серіктестігі белгілі табыстарға қол жеткізді: күндердегі активтердің айналымы өткен жылмен салыстырғанда 19,1 күнге қысқарды, бұл активтердің айналымын, демек, олардың тиімді пайдаланылуын көрсетеді. Дебиторлық берешек айналымы 28,15 айналымнан 33,05 айналымға дейін өсті, демек, сатып алушылардың есеп айырысу мерзімі 1,9 күнге қысқарды. 2008 жылдың аяғында тауарлы-материалдық қорлардың айналымдылық көрсеткіші 4,54 айналымды құрады, бұл 2007 жылмен салыстырғанда 0,15-ке артық. Қорлардың ұзақтығы 2,7 күнге қысқарды, бұл кәсіпорынның айналым қаражатын тиімді пайдалануын көрсетеді.

Қаржылық тұрақтылықтың анықтамасы компанияның абсолютті тұрақты екенін көрсетті, өйткені компанияның меншікті айналым қаражаты резервтер мен шығындарды толығымен қамтамасыз етеді, тіпті профицитке ие (2007 жылдың аяғында профицит 288 700 рубльді, 2008 жылдың соңында - 225 560 рубль). Қаржылық тұрақтылықты сипаттайтын бірқатар коэффициенттер де есептелді. Қаржылық коэффициенттерді талдау олардың басым көпшілігі қалыпты шектеулерді қанағаттандыратынын көрсетті. Тәуелсіздік коэффициенті 0,02%-ға аздап төмендеді, алайда оның динамикасын бақылау кезінде тұрақты төмендеу байқалады (2006 жылмен салыстырғанда ол 0,07%-ға төмендеді). Бұл кәсіпорынның қаржылық тәуелсіздігінің төмендеуінің, алдағы кезеңдерде қаржылық қиындықтар қаупінің жоғарылауының белгісі болуы мүмкін. Меншікті және тартылған қаражаттардың арақатынасы кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығының ең жалпы бағасын береді. Бұл жағдайда коэффициенттің шамалы өсуі байқалды, бұл кәсіпорынның сыртқы кредиторларға тәуелділік дәрежесінің жоғарылауын көрсетеді, бірақ мән қалыпты диапазонда. Шапшаңдық коэффициенті, яғни. меншікті қаражат көздеріндегі меншікті айналым қаражатының үлесі 0,02%-ға төмендеді, бұл меншікті қаражаттардың ұтқырлығының шамалы төмендеуін көрсетеді. Қор құны мен шығындарды өтеу коэффициенті нормативтік шекте, бірақ шамалы төмендеу (0,13%) байқалды, бұл кәсіпорынның бұрынғысынша қорлар мен шығындарды өзінің қаржыландыру көздерімен қамтамасыз ететінін көрсетеді, бірақ кәсіпорын мынаған назар аударуы керек. бұл.

Кәсіпорын балансының өтімділігін сипаттай отырып, өтімділік коэффициенттері аздап төмендегенімен, кәсіпорынның балансы абсолютті өтімді деп айта аламыз: ағымдағы өтімділік коэффициенті 0,06%; жылдам өтімділік коэффициенті 0,04%-ға; абсолютті өтімділік коэффициенті 0,02%-ға. Мәліметтер жағдайдың біршама нашарлағанын көрсететініне қарамастан, компанияның төлемге дайындығы айтарлықтай жоғары болып қалуда, бұл коэффициенттер мәндерінің нормативтік мәндерге сәйкес келуімен дәлелденеді. Есепті кезеңде ең шұғыл міндеттемелерді жабу үшін ең өтімді активтердің өсуі байқалады. Кезеңнің соңына қарай нарықтық активтердің құны өсті. Баяу сатылатын активтер (яғни, негізінен қорлар мен шығындар) есепті кезеңде ұзақ мерзімді міндеттемелерден асып түсті, олардың сомасы іс жүзінде нөлге тең болды.

Қаржылық нәтижелерді талдау өнімді өткізуден түскен шығындар үлесі 1,02 тармаққа, ал коммерциялық шығыстар түсімдегі 0,21 тармаққа төмендегенін және нәтижесінде есепті кезеңдегі пайданың өсуі байқалғанын көрсетті. Негізгі қызметтен тыс кірістер және басқа сатудан түскен кірістер сияқты кіріс көздері тартылған жоқ. Табыстылық көрсеткіштерін талдаудан барлық көрсеткіштердің өскенін көруге болады: таза пайда – 35,95 тармаққа; өнімнің рентабельділігі – 1,2 тармаққа; негізгі қызметтің табыстылығы – 1,3 тармаққа; мүліктің табыстылығы – 1,84 тармаққа. Бұл шығындарды азайту, қызмет сапасын арттыру арқылы экономиканы басқарудың ұтымды саясаты туралы айтады.

Айналым құралдарының жай-күйін талдау 2007 жылы активтердің айналымы күндермен салыстырғанда 2008 жылмен салыстырғанда 19,1 күнге аз екенін көрсетті – бұл активтер айналымының жеделдеуін, демек, олардың тиімді пайдаланылуын көрсетеді. Дебиторлық берешек айналымы 4,9 айналымға өсіп, нәтижесінде сатып алушылармен есеп айырысу мерзімінің 1,9 күнге қысқаруы байқалды. 2007 жылмен салыстырғанда тауарлы-материалдық құндылықтардың айналымдылық көрсеткіші 0,15-ке өсті. Тауарлы-материалдық қорларды сақтау мерзімі 1,8 күнге қысқарды, бұл кәсіпорынның айналым қаражатын тиімді пайдалануын көрсетеді. Сондай-ақ қолма-қол ақшаның негізгі кезеңдерін сипаттайтын көрсеткіштер қарастырылды. Есептеу нәтижелері кәсіпорында толық өндірістік циклдің және тұтастай алғанда айналымның төмендеуі байқалатынын көрсетті. Операциялық циклдің ұзақтығы 3,7 күнге, ал қаржылық цикл ұзақтығы 4,21 күнге қысқарды. Динамикадағы операциялық және қаржылық циклдердің қысқаруы оң үрдіс ретінде қарастырылады.

Жақсы жұмысыңызды білім қорына жіберу оңай. Төмендегі пішінді пайдаланыңыз

Білім қорын оқу мен жұмыста пайдаланатын студенттер, аспиранттар, жас ғалымдар сізге шексіз алғысын білдіреді.

http://www.allbest.ru/ сайтында орналасқан.

Кіріспе

1.1 Қаржылық талдаудың мәні мен мақсаттары

1.2 Қаржылық талдау әдістері

2. Қаржылық жағдайды және қаржылық нәтижелерді талдау

2.1 Активтер балансын талдау

2.2 Жауапкершілікті талдау

2.3 Төлем қабілеттілік көрсеткіштерін анықтау

2.4 Баланс өтімділігін талдау

2.5 Қаржылық тұрақтылықтың абсолютті көрсеткіштерінің анықтамасы

2.6 Қаржылық тұрақтылықтың салыстырмалы көрсеткіштерін анықтау

3. Кәсіпорынның қаржылық жағдайы туралы жалпы қорытынды

Қорытынды

Пайдаланылған көздер тізімі

1. Қаржылық жағдайды талдау

Кәсіпорынды табысты қаржылық басқарудың маңызды шарттарының бірі оның қаржылық жағдайын талдау болып табылады. Кәсіпорынның қаржылық жағдайы – бұл кәсіпорынның қаржылық қатынастар жүйесінің барлық элементтерінің өзара әрекеттесуінің нәтижесі болып табылатын, қаржылық ресурстардың болуын, бөлінуін және пайдаланылуын көрсететін көрсеткіштер жүйесімен сипатталатын күрделі ұғым. өндірістік және экономикалық факторлардың жиынтығы.

Қаржылық жағдай абсолютті қаржылық тұрақтылық, қалыпты қаржылық тұрақтылық, тұрақсыз және дағдарыс болуы мүмкін.

Абсолютті қаржылық тұрақтылық кәсіпорынның барлық резервтері меншікті айналым қаражатымен жабылатындығымен сипатталады, яғни. ұйымның сыртқы кредиторларға тәуелді еместігі, төлемнің болмауы және олардың пайда болу себептері, ішкі және сыртқы қаржылық тәртіптің бұзылуының болмауы. Бұл жағдай өте сирек кездеседі. Оның үстіне, оны идеалды деп санауға болмайды, өйткені бұл компания басшылығының өзінің негізгі қызметі үшін сыртқы қаражат көздерін пайдалана алмайтындығын, қаламайтынын немесе пайдалана алмайтынын білдіреді.

Қалыпты қаржылық тұрақтылық кәсіпорынның меншікті айналым қаражатынан басқа қорларды жабу үшін ұзақ мерзімді қарыз қаражаттарын пайдалануымен сипатталады. Акцияларды қаржыландырудың бұл түрі қаржылық басқару тұрғысынан «қалыпты». Қалыпты қаржылық тұрақтылық кәсіпорын үшін ең қажет. Қорларды жабу үшін қалыпты қамту көздері пайдаланылады, яғни. меншікті айналым қаражаты, ұзақ мерзімді қарыз қаражаты және тауарлар бойынша кредиторлармен есеп айырысу.

Тұрақсыз қаржылық жағдай төлем қабілеттілігінің бұзылуымен сипатталады, бұл жағдайда меншікті қаражат көздерін толықтыру, дебиторлық берешекті қысқарту және тауарлық-материалдық қор айналымын жеделдету арқылы теңгерімді қалпына келтіруге болады. Қаржы тәртібін бұзудың болуы (еңбекақыны кешіктіру, резервтік қордың және экономикалық ынталандыру қорларының уақытша бос меншікті қаражатын пайдалану және т.б.), есеп айырысу шоттары мен төлемдерге ақша қозғалысының үзілуі, тұрақты емес табыстылық, орындамау. қаржылық жоспар, оның ішінде пайда.

Қаржы дағдарысы – кәсіпорынның банкроттық алдында тұрған жағдайы, өйткені қолма-қол ақша, қысқа мерзімді бағалы қағаздар және дебиторлық берешек тіпті оның кредиторлық берешегі мен мерзімі өткен несиелерін өтемейді.

Кәсіпорынның қаржылық жағдайы, оның тұрақтылығы мен тұрақтылығы оның өндірістік, коммерциялық және қаржылық қызметінің нәтижелеріне байланысты. Егер өндірістік-қаржылық жоспарлар ойдағыдай орындалса, онда бұл кәсіпорынның қаржылық жағдайына оң әсер етеді. Керісінше, өнім өндіру және өткізу жоспарының толық орындалмауы нәтижесінде оның өзіндік құнының өсуі, кіріс пен пайда көлемінің төмендеуі, кәсіпорынның қаржылық жағдайының нашарлауы және оның төлем қабілеттілігі. Демек, тұрақты қаржылық жағдай кездейсоқтық емес, кәсіпорынның шаруашылық қызметінің нәтижелерін анықтайтын факторлардың бүкіл кешенін сауатты, шебер басқарудың нәтижесі болып табылады.

Тұрақты қаржылық жағдай, өз кезегінде, өндірістік жоспарлардың орындалуына және өндірістік қажеттіліктерді қажетті ресурстармен қамтамасыз етуге оң әсер етеді. Демек, қаржылық қызмет экономикалық қызметтің құрамдас бөлігі ретінде қаржылық ресурстардың жоспарлы түрде түсуі мен жұмсалуын қамтамасыз етуге, есеп айырысу тәртібін жүзеге асыруға, меншікті және қарыз капиталының ұтымды пропорцияларына қол жеткізуге және оны барынша тиімді пайдалануға бағытталуы тиіс.

1.1 МәніжәнемақсаттарҚаржылықталдау

Қаржылық талдаудың мақсаты – кәсіпорынның өткен қызметі мен ағымдағы жағдайын бағалау, сонымен қатар кәсіпорынның болашақ мүмкіндіктерін бағалау.

Кәсіпорынның қаржылық жағдайын экономикалық талдаудың міндеттері мыналар болып табылады: кәсіпорындағы қаржы ресурстарын пайдалануды объективті бағалау, қаржылық жағдайды нығайтудың шаруашылық ішілік резервтерін анықтау, сондай-ақ кәсіпорынның қаржылық жағдайын жақсарту, сондай-ақ кәсіпорынның қаржылық-шаруашылық қызметі арасындағы қатынастарды жақсарту. кәсіпорын және сыртқы қаржы, несие органдары және т.б.

Кәсіпорынның қаржылық жағдайын зерттеудің мақсаты – шаруашылық қызметті неғұрлым ұтымды және үнемді басқару үшін қаражаттың қосымша қорларын табу. Жақсы қаржылық жағдай – бұл тұрақты төлемге дайындығы, меншікті айналым қаражатының жеткілікті қамтамасыз етілуі және олардың экономикалық мақсатқа сай тиімді пайдаланылуы, есеп айырысулардың нақты ұйымдастырылуы, тұрақты қаржылық базаның болуы. Қанағаттанарлықсыз қаржылық жағдай ақша қаражаттарының тиімсіз бөлінуімен, олардың иммобилизациялануымен, төлемнің нашар дайындығымен, бюджетке, жабдықтаушыларға және банкке мерзімі өткен қарыздармен, өндірістегі қолайсыз тенденцияларға байланысты нақты және әлеуетті қаржылық базаның жеткіліксіз тұрақтылығымен сипатталады.

Кәсіпорынның қаржылық жағдайын зерттеу кәсіпорын басшылығына оның нақты жай-күйінің бейнесін, ал оның қаржылық жағдайына мүдделі тұлғаларға бейтарап шешім қабылдау үшін қажетті ақпаратты, мысалы, инвестицияланған қосымша инвестицияларды пайдаланудың ұтымдылығы туралы ақпарат беруі керек. кәсіпорында.

Кәсіпорынның қаржылық жағдайы оның іскерлік белсенділігі мен сенімділігінің ең маңызды сипаттамасы болып табылады. Ол кәсіпорынның бәсекеге қабілеттілігін және оның іскерлік кооперациядағы әлеуетін анықтайды, кәсіпорынның өзінің де, оның серіктестерінің де экономикалық қызметке барлық қатысушылардың экономикалық мүдделерін тиімді жүзеге асырудың кепілі болып табылады.

Кәсіпорынның тұрақты қаржылық жағдайы кәсіпорын қызметінің нәтижелерін анықтайтын өндірістік-экономикалық факторлардың барлық жиынтығын шебер және саналы басқарудың нәтижесі болып табылады. Бұл ішкі факторлар, көрнекі нәтижелер, олардың әсері активтердің жағдайы және олардың айналымы, қаржылық ресурстардың құрамы мен арақатынасы. Кәсіпорынның қаржылық әл-ауқатына сыртқы орта немесе сыртқы факторлар да әсер етеді, олардың ішінде салықтар мен шығыстардың мемлекеттік саясаты, нарықтағы жағдайы (соның ішінде қаржылық), жұмыссыздық пен инфляция, орташа еңбек өнімділігі, орташа пайда деңгейі және т.б. .. Осы тұрғыдан алғанда тұрақтылық – бұл фирманың жағымсыз сыртқы жағдайларға қарсы тұру процесі. Нарықтық экономика үшін тұрақтылық маңызды, ол кері байланысты бақылауға негізделген, яғни. сыртқы және ішкі факторлардың өзгерістеріне басшылықтың белсенді әрекеті.

1.2 ӘдістеріҚаржылықталдау

Қаржылық талдаудың алты негізгі әдісі бар:

§ көлденең (уақытша) талдау – әрбір есепті позицияны алдыңғы кезеңмен салыстыру;

§ тік (құрылымдық) талдау – 100% деп қабылданған қорытынды көрсеткіштегі жекелеген мақалалардың үлесін анықтау;

§ трендті талдау – әрбір есепті позицияны алдыңғы кезеңдердің санымен салыстыру және трендті анықтау, т.б. кездейсоқ әсерлерден және жекелеген кезеңдердің жеке сипаттамаларынан тазартылған көрсеткіш динамикасының негізгі үрдісі. Трендтің көмегімен болашақта көрсеткіштердің мүмкін мәндері қалыптасады, сондықтан перспективалық болжамды талдау жүргізіледі;

§ салыстырмалы көрсеткіштерді (коэффициенттерді) талдау – жеке есеп беру позициялары арасындағы арақатынастарды есептеу, көрсеткіштердің өзара байланысын анықтау;

§ салыстырмалы (кеңістіктік) талдау – бір жағынан, бұл еншілес ұйымдардың, құрылымдық бөлімшелердің есеп беру көрсеткіштерін талдау, екінші жағынан, бәсекелестердің көрсеткіштерімен, салалық орташа көрсеткіштермен және т.б. салыстырмалы талдау;

§ факторлық талдау – нәтижелі көрсеткішке жеке факторлардың (себептердің) әсерін талдау. Сонымен қатар, факторлық талдау нәтижесінде алынған көрсеткіш оның құрамдас бөліктеріне бөлінген кезде тікелей (талдаудың өзі) және оның жеке элементтері ортақ көрсеткішке біріктірілген кезде кері (синтез) болуы мүмкін.

Кәсіпорында жүргізілетін қаржылық талдаудың негізгі әдістері:

Тік (құрылымдық) талдау – қорытынды қаржылық көрсеткіштердің құрылымын анықтау (жеке баптар бойынша сомалар баланс валютасына пайызбен алынады) және олардың әрқайсысының экономикалық қызметтің жалпы нәтижесіне әсерін анықтау. Салыстырмалы көрсеткіштерге көшу пайдаланылған ресурстардың көлемі бойынша ерекшеленетін кәсіпорындардың экономикалық потенциалы мен көрсеткіштерін шаруашылық аралық салыстыруға мүмкіндік береді, сонымен қатар қаржылық есеп берудің абсолютті көрсеткіштерін бұрмалайтын инфляциялық процестердің теріс әсерін тегістейді.

Көлденең (динамикалық) талдау жеке қаржылық көрсеткіштердің уақыт бойынша динамикасын зерттеуге негізделген.

Динамикалық талдау қаржылық көрсеткіштерді талдаудан кейінгі келесі қадам (тік талдау). Бұл кезеңде баланстың қандай бөлімдері мен баптары өзгерістерге ұшырағаны анықталады.

Қаржылық коэффициенттерді талдау қаржылық қызметтің әртүрлі абсолютті көрсеткіштерінің өзара арақатынасын есептеуге негізделген. Ақпарат көзі кәсіпорынның қаржылық есеп беруі болып табылады.

Қаржылық көрсеткіштердің ең маңызды топтары:

1. Өтімділік көрсеткіштері.

2. Қаржылық тұрақтылық пен төлем қабілеттілігінің көрсеткіштері.

3. Табыстылық көрсеткіштері.

4. Айналым (кәсіпкерлік белсенділік) көрсеткіштері.

5. Нарық белсенділігінің көрсеткіштері

Қаржылық коэффициенттерді талдау кезінде келесі тармақтарды есте сақтау қажет:

§ қаржылық коэффициенттердің мәніне кәсіпорынның есеп саясаты үлкен әсер етеді;

§ қызметті әртараптандыру коэффициенттерді сала бойынша салыстыруды қиындатады, өйткені әртүрлі салалар үшін стандартты мәндер айтарлықтай өзгеруі мүмкін;

§ Салыстыру үшін негіз ретінде таңдалған нормативтік коэффициенттер оңтайлы болмауы және қарастырылатын кезеңнің қысқа мерзімді мақсаттарына сәйкес келмеуі мүмкін.

Салыстырмалы қаржылық талдау ұқсас көрсеткіштердің жеке топтарының мәндерін бір-бірімен салыстыруға негізделген:

§ берілген кәсіпорынның көрсеткіштері және орташа салалық көрсеткіштер;

§ берілген кәсіпорынның қаржылық көрсеткіштері және бәсекелес кәсіпорындардың көрсеткіштері;

§ берілген кәсіпорынның жекелеген құрылымдық бөлімшелері мен бөлімшелерінің қаржылық көрсеткіштері;

§ есептілік пен жоспарлы көрсеткіштерді салыстырмалы талдау.

Интегралды (факторлық) қаржылық талдау кәсіпорынның қаржылық жағдайын барынша терең бағалауға мүмкіндік береді.

2. ТалдауҚаржылықмемлекеттержәнеҚаржылықнәтижелер

2.1 Талдауактивтеңгерім

Баланс – ақшалай құжат, онда кәсіпорынның мүлкі міндеттемеде, ал олар салынған активтер активте көрсетіледі. Құндылығы бар барлық нәрсе кәсіпорынға тиесілі және активтер балансында көрсетіледі, оны талдауға арналған активтер деп атайды. Барлық актив баптары екі маңызды белгі бойынша топтастырылған:

1. Активтің өтімділік дәрежесі бойынша.

Өтімділік – активтің ақшаға айналуы. Осы тұрғыдан алғанда барлық активтерді екі топқа бөлуге болады:

A) Өтімділігі төмен иммобилизацияланған қорлар. Нәтижесінде олар төлем құралы ретінде қызмет ете алмайды.

B) Өтімділігі жоғары, сондықтан төлем құралы қызметін атқаратын мобильді құралдар.

2. Активтерді пайдалану орны бойынша. Олар болуы мүмкін:

A) Ішінде қолданылады.

B) Кәсіпорыннан тыс пайдаланылады.

Кәсіпорынның бухгалтерлік балансының есеп беру деректері No1 кестеге енгізіледі.

1-кесте

Активтер балансын талдау

	Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында	Ауытқулар	Валютаның өзгеруіне пайызы
	Сома (тр.)	Құрылым (%)	Сома (тр.)	Құрылым (%)	Абсолютті (яғни)	Салыстырмалы (%)









ҚҚС PR.C.
DZ B.12 АЙ.
DZ 12 АЙҒА ДЕЙІН.

Қорытынды: 1-кестеде кәсіпорын активтерінің қалдығы азайып бара жатқаны көрсетілген. Дебиторлық берешек көбейеді, бұл кәсіпорын жұмысындағы белгілі бір кемшіліктерді көрсетеді.

2.2 Талдауміндеттемелертеңгерім

Баланстың пассив бөлігінде кәсіпорынның активтері алынған қаражат көздері көрсетіледі. Жауапкершілікті талдау үшін оның барлық мақалалары да екі критерий бойынша топтастырылған:

1. Заңды тиесілігі бойынша. Дереккөздер меншікті және қарызға алынған болуы мүмкін.

Міндеттемелерді талдай отырып, біз кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығын бағалай аламыз, яғни. сыртқы қаржыландыру көздеріне тәуелді емес өз есебінен өмір сүру мүмкіндігі.

2. Дереккөздерді пайдалану ұзақтығы бойынша. Олар ұзақ мерзімді және қысқа мерзімді пайдалану болуы мүмкін.

Тұрақты көздерге артықшылық беріледі, өйткені оларды ұзақ уақыт бойы пайдалану арқылы сіз экономикалық тиімділікке қол жеткізе аласыз.

Міндеттемені талдауға арналған барлық есептеулер актив бойынша бірдей формулалар бойынша жүргізіледі және сол кестеде жинақталған.

кесте 2

Міндеттемелерді талдау

Кәсіпорын меншігінің қайнар көздері	Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында	Ауытқулар	Валютаның өзгеруіне пайызы
	Сома (тр.)	Құрылым (%)	Сома (тр.)	Құрылым (%)	Абсолютті (яғни)	Салыстырмалы (%)








NP OTCH.G.
NU OCH.G.

Қорытынды: Қаржылық талдау келесі баптардың ең үлкен өзгерістерге ұшырағанын көрсетті: Бөлінбеген пайда, Қарыз қаражаты, Кредиторлық берешек, яғни. кәсіпорынның қаржылық жағдайына барынша әсер етті.

өтімділік тұрақтылығы төлем қабілеттілігі табыстылық

2.3 Анықтамакөрсеткіштертөлем қабілеттілігі

Төлем қабілеттілігі – кәсіпорынның барлық қаржылық міндеттемелерін уақтылы және толық көлемде орындау қабілеті.

Тұтастай алғанда төлем қабілеттілігі бірдей мәні бар 3 өтімділік көрсеткішімен сипатталады: олар кәсіпорынның активтерімен қысқа мерзімді міндеттемелердің қандай бөлігін жабуға болатынын көрсетеді.

ABS.LIK. =

TEK.LIK. =

3-кесте

Төлем қабілеттілік көрсеткіштерін анықтау

Қорытынды: Ағымдағы өтімділік төмен, бұл кредиторлардың қарызды өтеу мүмкіндігіне сенімсіздігін білдіреді. Абсолютті өтімділік өте төмен, яғни бос ақша қаражаттары және қысқа мерзімді қаржылық салымдар есебінен кәсіпорынның қысқа мерзімді міндеттемелерін өтеу мүмкіндігі өте төмен.

2.4 Талдауөтімділіктеңгерім

Бұл талдау төлем қабілеттілігін тереңірек талдау үшін жасалады.

Бухгалтерлік баланстың өтімділігі – бұл кәсіпорынның міндеттемелерінің оның активтерімен жабылу дәрежесі, оның ақшаға айналуы міндеттемелерді өтеу мерзіміне сәйкес келеді.

Бұл талдауды жүргізу үшін активтегі барлық қаражаттар өтімділігіне қарай 4 топқа бөлінеді және өтімділіктің кему ретімен орналасады; A1, A2, A3, A4.

Міндеттемелердегі барлық қаражат көздері де оларды төлеу мерзіміне қарай 4 топқа топтастырылған және мерзімділігінің кему ретімен орналасады: Р1, Р2, Р3, Р4.

A1 \u003d DS + KFV

A2 = DZ 12 АЙҒА ДЕЙІН.

A3 = DZ B. 12 АЙ. +ZZ+DFV

A4 = VA-DFV

P4 = SIS + DBP

Есептелген көрсеткіштер No4 кестеге көшіріледі.

4-кесте

Баланс өтімділігін талдау

Активтер тобы	Сома (тр.)	Жауапкершілік туралы баптар тобы	Сома (тр.)	Төлемнің артықтығы немесе тапшылығы (tr.)	Міндеттеме сомасынан ауытқу (%)
	Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында		Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында	Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында	Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында

Қорытынды: А1>Р1 теңсіздігі орындалмайды, кәсіпорын төлем қабілетті емес, яғни. Қазіргі уақытта компанияда ең өтімді активтердің жеткілікті саны жоқ.

A2>P2 теңсіздігі орындалмайды, яғни. ұйымның тез сатылатын активтері қысқа мерзімді міндеттемелерден аз. Кәсіпорын несие берушілермен есеп айырысу және өнімді өткізуден түскен қаражатты алу кезінде төлем қабілеттілігіне айнала алады.

Теңсіздік A3<П3 не выполнятся. Это говорит о том, что в будущем при получении денежных средств от продажи продукции предприятие не может стать платежеспособным.

2.5 АнықтамаабсолюттікөрсеткіштерҚаржылықтұрақтылық

Осы коэффициенттерді пайдалана отырып, анықталады: қорлар мен шығындардың қай бөлігі меншікті қаражат көздерімен жабылады, ал қай бөлігі қарызға алынады.

1. Біз резервтер мен шығындарды жабу үшін меншікті қаражат көздерінің болуын анықтаймыз:

SOS 1 \u003d SIS-VA (+; -)

SOS 1 N.P. = 16434,2-35880,6 = -19446,4

SOS 1K.P = 16335,48-36250,2 = -19914,72

2. Біз резервтер мен шығындарды жабу үшін меншікті қаражат көздерінің және баламалы қорлардың (ҚҚҚ) болуын анықтаймыз:

SOS 2 \u003d (SIS + DKZ) - VA (+; -)

SOS 2N.P. = (16434,2+7278,6)-35880,6 = -12167,8

SOS 2K.P. = (16335,48+7312,2)-36250,2 = -12602,52

3. Резервтер мен шығындарды жабу үшін меншікті және қарыз көздерінің болуын анықтайық:

SOS 3 \u003d (SIS + DKZ + KKZ) - VA (+; -)

SOS 3N.P. = . (16434,2+7278,6+11452,56)-35880,6 = -715,8

SOS 3K.P. = (16335,48+7312,2+11465,16)-36250,2 = -1137,36

Жоғарыда келтірілген есептеулердің негізінде ZZ қай бөлігін анықтаймыз:

A) СӨЖ қамтылған:

19446,4-1276,8 = -20723,2

19914,72-1197 = -21111,72

B) Меншікті және оған теңестірілген көздермен қамтылған:

12167,8-1276,8 = -13444,6

12602,52-1197 = -13799,52

C) Меншікті және қарызға алынған көздер есебінен:

715,8-1276,8 = -1991,8

1137,36-1197 = -2334,36

Қорытынды: SOS деңгейінің төмендеуі теріс тенденция болып табылады. Ұзақ мерзімді қарыз қаражаттарын тарту резервтер мен шығындарды қалыптастыру үшін меншікті және тартылған қаражаттардың жеткіліктілігін көрсетеді. Кәсіпорынның қаржылық-шаруашылық қызметін жүргізуі үшін қорлар мен шығындардың аяқталмаған күйде болуын сипаттайтын абсолютті көрсеткіш. Айналым қаражаты жеткіліксіз. Қорларды іске асыруды дер кезінде жүзеге асыру қажет.

2.6 АнықтаматуыскөрсеткіштерҚаржылықтұрақтылық

Қаржылық тұрақтылықтың салыстырмалы көрсеткіштері кәсіпорынның сыртқы инвесторлар мен кредиторларға тәуелділік дәрежесін сипаттайды.

1. Дербестік коэффициенті барлық инвестицияланған көздердің жалпы сомасында меншікті қаражат көздерінің қандай бөлігін құрайтынын көрсетеді.

2. Қарыз және меншікті қаражаттардың арақатынасы кәсіпорынның инвестицияланған меншікті қаражатының әрбір рубльіне қанша қарыз қаражатын тартқанын көрсетеді.

3. Жылжымалы және қозғалмайтын қорлардың арақатынасының коэффициенті өтімсіздердің әрбір рубльіне кәсіпорынның қанша өтімді қаражаты бар екенін көрсетеді.

4. Өтімділік коэффициенті осы қаражатты азды-көпті еркін маневрлеуге мүмкіндік беретін мобильді нысанда меншікті қаражат көздерінің үлесі қандай екенін көрсетеді.

5. Банкроттық болжамының коэффициенті баланстан меншікті қаражаттың қандай бөлігі екенін көрсетеді.

Банкирге. =

5-кесте

Қаржылық тұрақтылықтың салыстырмалы көрсеткіштері

Мүмкіндіктер	Мағынасы	Ауытқу (+;-)
		Кезеңнің басында	Мерзімнің соңында




5. Банкирге.

Тәжірибеде кәсіпорынның қаржылық жағдайын бағалау ғана емес, сонымен қатар бірнеше кәсіпорынды салыстыру және олардың ішінен ең жақсысын таңдау қажет болатын жағдайлар жиі кездеседі.

Ол үшін қарапайым математикалық есептеулерге негізделген әдістемені қолданыңыз - кәсіпорынның рейтингі анықталады. Рейтингті анықтау үшін ең алдымен көрсеткіштің 4 тобын анықтау қажет. 1-топ: Экономикалық қызметтің табыстылығын бағалау көрсеткіштері.

A) Кәсіпорынның жалпы табыстылығы

B) Кәсіпорынның таза табыстылығы

C) Өндірістік қорлардың рентабельділігі

D) Өндірістік қорлардың жалпы рентабельділігі

2-топ: Басқару қызметінің көрсеткіштері

A) Өткізу көлемінің 1 рубліне таза пайда

B) Өнімді өткізу көлемінің 1 рубліне өнім сатудан түскен пайда.

R өнімі.2. =

C) Өткізу көлемінің 1 рубліне барлық сатудан түскен пайда.

D) Өткізу көлемінің 1 рубліне жалпы пайда.

3-топ: Іскерлік белсенділікті бағалау көрсеткіштері.

A) Барлық активтердің қайтарымы.

B) Негізгі қорлардың қайтарылуы.

B) айналым қаражатының айналымы.

D) тауарлы-материалдық қорлардың айналымы.

Аянға. қолданба. =

D) дебиторлық берешек айналымы.

DZ = рев

E) =

4-топ: Өтімділікті бағалау көрсеткіштері.

A) K abs. , B) басыңыз. , C) Қазіргі ликке. , D) K авт.

Көрсеткіштер	Кәсіпорын/ұйым



R оқиға қақпағы.
P жалпы OPF









Аянға.
ДЗ
rev.bank.act. Аянға.

Abs.lik үшін.

Қазіргі лайкқа.

Содан кейін кестенің барлық көрсеткіштері формула бойынша стандартталған:

Жарайды тұр. =

Ал кәсіпорынның рейтингін есептеу үшін көрсеткіштердің жаңа кестесі құрастырылады (7-кесте).

Көрсеткіштер	Кәсіпорын/ұйым

R оқиға қақпағы. P жалпы OPF



Аянға. ДЗ rev.bank.act. Айналдыру қақпағы.

Abs.lik үшін. Қазіргі лайкқа.

Стандартталған көрсеткіштер негізінде кәсіпорынның рейтингі мына формуламен анықталады:

Allbest.ru сайтында орналастырылған

Ұқсас құжаттар

Қаржылық қызметті талдаудың мәні, мақсаттары мен міндеттері. «Mebelvill» ЖШС қаржылық талдаудың әдістері мен бағыттары. Кәсіпорынның сипаттамасы; мүліктік жағдайын, төлем қабілеттілігін, өтімділігін, қаржылық тұрақтылығын, табыстылығын бағалау.

курстық жұмыс, 13.03.2014 қосылған

«Семена Руси» ЖШС кәсіпорнының ұйымдық-экономикалық сипаттамасы. Корреляциялық-регрессиялық талдау және қаржылық көрсеткіштердің диагностикасы: активтердің төлем қабілеттілігі мен өтімділігін бағалау; қаржылық тұрақтылық; табыстылық және іскерлік белсенділік.

курстық жұмыс, 15.02.2014 жылы қосылған

Шаруашылық жүргізуші субъектінің қаржылық жағдайын бағалау. Меншіктің құрамы мен құрылымының динамикасы, қаржы ресурстарының көздері. Рейтингтік көрсеткіштер жүйесін қалыптастыру: төлем қабілеттілігі, өтімділік, қаржылық тұрақтылық, табыстылық.

курстық жұмыс, 23.03.2014 қосылған

Өтімділік және төлем қабілеттілік шаруашылық жүргізуші субъектінің қаржылық жағдайының сипаттамасы ретінде. Бухгалтерлік есеп қаржылық есеп талдау үшін ақпараттық база ретінде. «Трансмаш» ААҚ мысалында өтімділік пен төлем қабілеттілігіне факторлардың әсерін талдау.

курстық жұмыс, 28/12/2015 қосылды

Қаржылық талдаудың мәні, мақсаттары және әдістері. Қаржылық жағдайды және қаржылық нәтижелерді талдау кезеңдері: баланстың активтері мен пассивтерін талдау, төлем қабілеттілігі мен өтімділік көрсеткіштері, қаржылық тұрақтылықтың абсолютті және салыстырмалы көрсеткіштері.

курстық жұмыс, 29.06.2010 қосылған

ҒЗТКЖ: Кәсіпорынның қаржылық жағдайын талдау. Қаржылық талдаудың мәні, мақсаттары және әдістері. Актив пен пассив балансын талдау. Төлем қабілеттілігі мен қаржылық тұрақтылық көрсеткіштерін анықтау. Баланс өтімділігін талдау. Кәсіпорын рейтингі.

курстық жұмыс, 01.09.2009 қосылған

Ярославль қаласындағы «ПАТП No1» МУП қаржы-шаруашылық қызметін талдау, оны ақпараттық қамтамасыз ету. Кәсіпорынның техникалық-экономикалық көрсеткіштерін бағалау: қаржылық тұрақтылық, өтімділік, төлем қабілеттілігі, баланстық динамика, табыстылық.

диссертация, 08.10.2013 қосылды

Кәсіпорынның қаржылық жағдайының мәні, міндеттері және принциптері; оны талдаудың негізгі кезеңдері: активтер мен пассивтер құрылымындағы өзгерістерді бағалау, өтімділікті, төлем қабілеттілігін, тұрақтылығын есептеу. Экономикалық талдаудың түрлері мен ақпарат көздері.

аннотация, 31.01.2011 қосылған

Ұйымның қаржылық жағдайын талдаудың қаржылық менеджмент жүйесіндегі рөлі мен маңызының сипаттамасы. «Омега-I» ЖШС қаржылық жағдайының негізгі көрсеткіштерін зерттеу: баланс өтімділігі, тұрақтылығы, төлем қабілеттілігі және табыстылығы.

Қаржылық талдау үшін келесі көрсеткіштер топтарын пайдалануға болады:

Пайда және шығын көрсеткіштері (қаржылық нәтижелер).
Активтер мен пассивтердің көрсеткіштері.
Көрсеткіштер өнімділікқызметінің рентабельділігін және инвестицияның қайтарымдылығын сипаттайтын кәсіпорындар.
Көрсеткіштер тұрақтылықкәсіпорынның сыртқы қаржыландыру көздерінен тәуелсіздік дәрежесін, пайыздық мөлшерлемелердің, көрсеткіштердің өзгеруін сипаттайтын төлем қабілеттілігі, компания ағымдағы қарыздарын өтей ала ма, жақын арада банкротқа ұшырай ма деген сауалдарға жауап берді.

Кәсіпорынның егжей-тегжейлі қаржылық талдауы бірқатар тоқсандар үшін динамикалық түрде жүргізілуі керек, экспресс-талдау үшін талдау кезеңінің басындағы және соңындағы деректерді салыстыру жеткілікті. Талдаудың бір және басқа әдісімен қаржылық талдау (бухгалтерлік балансты және кірістер мен шығыстар туралы есепті талдау негізінде) кәсіпорынның қызметіндегі «тарқаттарға» назар аударуға және тізімді қалыптастыруға мүмкіндік беретінін есте ұстаған жөн. кәсіпорын қызметімен толығырақ танысқанда ғана жауап беруге болатын сұрақтардың.

Кәсіпорынның қаржылық нәтижелері туралы талдаулар мен қорытындылар келесі сұрақтарға толық жауаптарды қамтуы керек:

Қалай өзгерді таза табысТалданатын кезеңдегі кәсіпорындар?

өсті

төмендеді

өзгерген жоқ.

Талданып отырған кезеңде Кәсіпорын жүзеге асыру үшін құрылған негізгі қызмет тиімді, рентабельді немесе залалсыз болды ма?

Кәсіпорын талданған кезеңде негізгі кірісті қандай қызмет түрінен алды?

негізгі немесе инвестициялық және басқа да қызмет түрлері

Не пайдаТалданатын кезеңнің аяғында қызметтің барлық түрлерінің нәтижесінде Қоғам алған салық салуға дейінгі (залал)?

Кәсіпорынның болмауы нені көрсетеді? бөлінбеген пайда?

Қалыпты кәсіпкерлік қызмет үшін айналым қаражатын толықтыру мүмкін еместігі туралы.

Кәсіпорын тиімді немесе тиімсіз жұмыс істеді ме – табыс пен шығынның өсу қарқынын салыстыру қажет.

Кәсіпорынның мүлкін талдау кезінде кәсіпорын мүлкіндегі абсолютті өзгерістерді көрсету, активтер құрылымының жақсаруы немесе нашарлауы туралы қорытынды жасау қажет.

Кәсіпорынның активтерін талдау кезінде келесі тармақтарды көрсету керек:

Қай құрамдас бөліктер ең көп үлесті құрады құрылымжинақтаушы активтер?

Егер қосулы болса келісуге боладыактивтер, бұл Қоғам қаражатының айналымын жеделдетуге ықпал ететін активтердің жеткілікті мобильді құрылымының қалыптасуын көрсетеді.

Жалпы, қалай қасиеті өзгерді(айналымнан тыс және айналым активтерінің сомасы) Кәсіпорындар?

Азайту мүлікҚоғамның экономикалық айналымының қысқаруын көрсетеді, бұл оның төлем қабілетсіздігіне әкелуі мүмкін және керісінше.

Қоғам мүлкінің өсуі баланстағы оң өзгерістерді көрсетуі мүмкін.

Ингредиенттерге не болды ағымдағы емесактивтер?

өсу аяқталмағанқұрылыс кәсіпорынның қаржы-шаруашылық қызметінің нәтижелеріне теріс әсер етуі мүмкін (инвестициялардың орындылығы мен тиімділігін қосымша талдау қажет),

өсу ұзақ мерзімдіқаржылық салымдар негізгі өндірістік қызметтен қаражаттың басқа жаққа бұрылуын көрсетеді, ал азаюы кәсіпорынның негізгі қызметіне қаржылық ресурстарды тартуға және оның қаржылық жағдайын жақсартуға ықпал етеді.

Қалай болды ағымдағы емес құрылымыактивтер?

Бұл не негізгі үлесіталданатын кезеңнің соңындағы жалпы активтердегі қаражат?

Компанияның «ауыр» немесе «жеңіл» активтер құрылымы бар ма?

Егер ол 40%-дан аз болса, Кәсіпорында Кәсіпорын мүлкінің ұтқырлығын көрсететін «жеңіл» актив құрылымы бар. Егер ол 40%-дан астам болса, Компанияда «ауыр» активтер құрылымы бар, бұл айтарлықтай үстеме шығындарды және кірістердің өзгеруіне жоғары сезімталдықты көрсетеді.

Қалай өзгерді ток мөлшерікәсіпорынның талданатын кезеңдегі активтері?

Қандай мақалалар негізгі үлес қосты қосқан үлесіқалыптастыру келісуге боладыактивтер?

2) дебиторлық берешек

3) қысқа мерзімді қаржылық инвестициялар

4) қолма-қол ақша

Бұл қандай проблемалар болуы мүмкін айналым капиталының құрылымыактивтер?

Қарыздың үлесі жоғары және қолма-қол ақшаның төмен деңгейі бар құрылым Кәсіпорын қызметтеріне ақы төлеумен байланысты проблемаларды, сондай-ақ есеп айырысулардың негізінен ақшалай емес сипатын және керісінше, төмен үлесі бар құрылымды көрсетуі мүмкін. қарыз және жоғары деңгейі қолма-қол ақша кәсіпорын мен тұтынушылар арасындағы есеп айырысудың қолайлы жағдайын көрсете алады.

Қалай өзгерді инвентарлық құныталданатын кезең үшін бұл өзгеріс оң болды ма және ол нені көрсетеді?

Егер тауарлы-материалдық қорлардың құны өссе және айналым уақытықорлар төмендеді, бұл жағымсыз фактор

Талданатын кезеңде олар қалай өзгерді дебиторлық берешектің көлеміқарыз?

1) өсті, бұл теріс өзгеріс болып табылады және Кәсіпорынның өніміне (жұмыстарына, қызметтеріне) ақы төлеумен немесе тұтынушыларға тұтынушылық несиені белсенді түрде ұсынумен байланысты проблемалардан туындауы мүмкін, яғни. айналым құралдарының бір бөлігін бұру және айналым қаражатының бір бөлігін өндіріс процесінен қозғалыссыздандыру.

Қайсы борышкерлердің түріжалпы қарыздың ең көп үлесін құрады?

ұзақ мерзімді (12 айдан астам мерзімі бар) борышкерлер. Бұл ақша қаражатының ұзақ мерзімді айналымнан шығарылғанын көрсетеді.

Талданатын кезеңде кәсіпорын белсенді немесе пассивті болды қарыз балансы?

Дебиторлық және коммерциялық кредиторлық берешек сомаларын салыстыру Компанияның талданған кезеңде:

1) белсенді сальдо (дебиторлық берешек кредиторлық берешектен асып түседі)

2) пассивті қалдық ( кредиторлық берешек дебитор лық берешек

Егер кәсіпорында профицит болса, онда ол өз клиенттеріне коммерциялық кредиторларға кейінге қалдырылған төлемдер түрінде алынған қаражаттан асатын мөлшерде тегін коммерциялық несие берді;

пассивті болса - өз акцияларын және коммерциялық кредиторларға төлем жасамау есебінен (яғни бюджет, бюджеттен тыс қорлар және т.б.) борышкерлердің төлемдерін кейінге қалдыруды қаржыландырған

Қалай өзгерді қолма-қол ақшаның үлесіталданатын кезеңдегі Кәсіпорынның айналым активтерінің құрылымында?

Айналым активтеріндегі қаражаттың жетіспеушілігі есеп айырысулардың бартерлік сипатының салдары болуы мүмкін.

Кәсіпорын мүлкінің қалыптасу көздерін талдау кезінде кәсіпорынның меншікті және тартылған қаражаттарының абсолютті және салыстырмалы өзгерістерін ескеру қажет.

Кәсіпорын мүлкінің қалыптасу көздерін талдау кезінде мыналарды анықтау қажет:

Қандай қаражат (меншікті немесе қарызға алынған) болып табылады негізгі көзіКәсіпорынның жалпы активтерін қалыптастыру? Қалай өзгереді жеке капитал(нақты, құрылтайшылардың шығыны мен қарызын шегергенде) талданатын кезеңдегі баланстағы үлес ретінде?

1) Көтермелеу өсукәсіпорынның қаржылық тұрақтылығы

2) Төмендеу Кәсіпорынның қаржылық тұрақтылығының төмендеуіне ықпал етеді

Қалай өзгерді қарыз үлесіактивтерді қалыптастырудың жиынтық көздеріндегі қаражат, бұл нені көрсетеді?

өсті, бұл кәсіпорынның қаржылық тұрақсыздығы мен оның қаржылық тәуекел дәрежесінің жоғарылауын көрсетуі мүмкін.

төмендеді, бұл кәсіпорынның қаржылық тәуелсіздігінің артқанын көрсетуі мүмкін.

өзгерген жоқ.

Мәннің төмендеуін (артуын) не көрсетуі мүмкін қорлар, қорлары мен пайдасы Кәсіпорындар?

Жалпы алғанда, резервтердің, қорлардың және бөлінбеген пайданың ұлғаюы Компанияның тиімді жұмысының нәтижесі болуы мүмкін.

Талданған кезеңде ол қалай өзгерді? өзіндік құрылымыкапитал (жарияланған), қай құрамдас бөліктер ең көп үлесті құрады?

Қандай міндеттемелер басым несие құрылымыкапитал? Талданатын кезеңде ұзақ мерзімді міндеттемелер қалай өзгерді?

Қаржылық міндеттемелердің құрылымын талдау өсті немесе кеміді деген сұраққа жауап береді тәуекел жоғалтуҚаржылық тұрақтылықкәсіпорындар.

Қандай міндеттемелер басым боладыталданатын кезеңнің басындағы және аяғындағы коммерциялық кредиторлық берешектің құрылымында?

бұрын жеткізушілержәне мердігерлер

қосулы вексельдертөленетін

қосулы төлемеңбек

қосулы әлеуметтіксақтандыру және қауіпсіздік

бұрын еншілес компанияларжәне тәуелді компаниялар

бұрын бюджет

қосулы прогрессалды

бұрын басқаларкредиторлар

Қалай өзгердіталданатын кезең үшін қысқа мерзімді міндеттемелербюджет алдында, жеткізушілер мен мердігерлер алдында, жалакы бойынша, леуметтік са?тандыру ж?не са?тандыру бойынша, кредиторлы?

Алынған аванстар көлемінің ұлғаюы оң нәтиже болуы мүмкін.

Алынған аванстар сомасын азайту теріс нүкте болуы мүмкін.

Қандай түрлеріқысқа мерзімді қарызталданған кезеңде ең жоғары көрсеткіштерімен сипатталады өсу қарқыны?

Теріс жағдай бюджетке берешек үлесінің жоғары болуы (60%-дан астамы) болып табылады, өйткені тиісті төлемдердің кешіктірілуі өсімпұлдардың есептелуіне әкеп соғады, олар бойынша пайыздық мөлшерлемелер айтарлықтай жоғары. Сонымен қатар, Компанияның бапқа сәйкес келу ықтималдығы 3. Банкроттық туралы заңзаң. Бухгалтерлік есеп мәліметтерін қосымша талдау қажеттілігі туындайды.

Теріс жағы – бюджеттен тыс қорлар алдындағы қарыздың жоғары үлесі (60%-дан астам).